7月第二周，國(guó)內(nèi)鋼材產(chǎn)量下降，庫(kù)存小幅增加，市場(chǎng)呈現(xiàn)供需雙弱格局。高溫、多雨天氣對(duì)建筑施工和終端采購(gòu)形成影響，鋼鐵企業(yè)生產(chǎn)節(jié)奏有所放緩，耐火材料及相關(guān)原料需求進(jìn)入季節(jié)性調(diào)整階段。

Mysteel 7月9日發(fā)布的數(shù)據(jù)顯示，本周五大鋼材品種產(chǎn)量為847.03萬(wàn)噸，較上周減少17.13萬(wàn)噸；總庫(kù)存為1633.92萬(wàn)噸，環(huán)比增加10.87萬(wàn)噸，增幅為0.7%；周消費(fèi)量為836.16萬(wàn)噸。產(chǎn)量下降的同時(shí)庫(kù)存繼續(xù)增加，反映終端消化速度仍低于市場(chǎng)供應(yīng)。

鋼鐵行業(yè)是耐火材料***大的應(yīng)用市場(chǎng)。高爐、轉(zhuǎn)爐、電爐、鋼包、中間包和連鑄系統(tǒng)的生產(chǎn)負(fù)荷，直接影響炮泥、鐵溝料、澆注料、滑板、水口、座磚及各類預(yù)制件的消耗。鋼材產(chǎn)量回落后，耐火材料需求通常表現(xiàn)為采購(gòu)批次縮小、交付周期拉長(zhǎng)和庫(kù)存周轉(zhuǎn)放緩。

近期鋼鐵企業(yè)耐火材料年度采購(gòu)、噸鐵承包和功能承包項(xiàng)目仍在持續(xù)。采購(gòu)模式由單一產(chǎn)品交易逐步轉(zhuǎn)向綜合服務(wù)，爐齡、單位消耗、施工管理、維修頻率和生產(chǎn)穩(wěn)定性成為合同的重要組成部分。耐材企業(yè)承擔(dān)的運(yùn)行責(zé)任增加，成本壓力也進(jìn)一步向鋁礬土、棕剛玉、鎂砂、碳化硅及結(jié)合劑環(huán)節(jié)傳導(dǎo)。

在下游需求偏弱的背景下，耐火原料市場(chǎng)并未出現(xiàn)同步下跌。高品位鋁礬土供應(yīng)仍然偏緊，棕剛玉生產(chǎn)成本受電力和冶煉損耗支撐，鎂砂、碳化硅和樹(shù)脂等原料也保持相對(duì)穩(wěn)定。耐材企業(yè)的原料采購(gòu)更多表現(xiàn)為短周期、小批量和按合同執(zhí)行，庫(kù)存水平普遍受到控制。

政策因素正在推動(dòng)耐火材料需求結(jié)構(gòu)發(fā)生變化。國(guó)家發(fā)展改革委發(fā)布的《“十五五”碳達(dá)峰行動(dòng)方案》相關(guān)解讀提出，鋼鐵、水泥、有色金屬、平板玻璃等***行業(yè)將繼續(xù)實(shí)施節(jié)能降碳改造，零碳園區(qū)、零碳工廠和***節(jié)能工程將成為產(chǎn)業(yè)升級(jí)的重要內(nèi)容。

工業(yè)窯爐節(jié)能改造涉及爐襯壽命、保溫性能、熱損失、檢修周期和單位產(chǎn)品能耗。耐火材料的評(píng)價(jià)體系由單噸采購(gòu)價(jià)格逐步轉(zhuǎn)向整個(gè)爐役周期的綜合成本，穩(wěn)定性、耐侵蝕性和保溫性能在項(xiàng)目采購(gòu)中的權(quán)重不斷上升。

短期市場(chǎng)仍受鋼材淡季累庫(kù)和鋼廠降本影響，耐火材料需求難以形成明顯放量。中長(zhǎng)期節(jié)能改造和設(shè)備更新將提高高性能耐材的應(yīng)用比例，傳統(tǒng)低價(jià)競(jìng)爭(zhēng)與產(chǎn)品性能升級(jí)并存，成為耐火材料行業(yè)下一階段的主要特征。